Vivre de la Bourse : la règle des 4% qui fait débat

Et si votre portefeuille boursier pouvait financer votre retraite ? Une idée séduisante, mais pas si simple à mettre en œuvre. Ce lundi 9 février, un expert a partagé ses conseils pour ajuster son portefeuille. Spoiler : ça commence par un petit calcul.

La règle des 4%, késako ?

Imaginez. Vous prenez votre retraite, vous avez un joli pactole investi en Bourse. Et là, la question qui tue : combien puis-je retirer chaque année sans épuiser mon capital ?

La réponse, selon nos confrères de BFM Business, viendrait d'un certain Matthieu Louvet. Fondateur de S'investir Conseil, il a partagé sa méthode dans l'émission Culture Bourse. Le principe ? Retirer 4% de votre capital annuellement. Autant dire que ça fait réfléchir.

Mais attention, ce n'est pas une science exacte. (On a tous vu des retraités qui ont tout perdu en 2008, non ?)

Un calcul qui dépend de tout, sauf de la chance

4%, c'est un chiffre. Mais derrière, il y a toute une stratégie. D'abord, il faut un capital conséquent. Ensuite, il faut diversifier. Et puis, surtout, il faut accepter que ce 4% soit ajusté selon les marchés.

Parce que oui, si les marchés s'effondrent, retirer 4% pourrait devenir risqué. Résultat des courses : cette règle, c'est un peu comme une recette de cuisine. On peut la suivre, mais il faut adapter les ingrédients.

Les limites de la méthode

Alors, la règle des 4%, c'est la panacée ? Pas si sûr. D'après nos confrères, cette méthode a ses limites. D'abord, elle ne tient pas compte de l'inflation. Ensuite, elle suppose que vous avez un capital suffisant pour commencer.

Et puis, il y a la psychologie. Parce que retirer 4% chaque année, c'est bien. Mais si les marchés sont en berne, est-ce que vous allez tenir le coup ? Difficile à dire avec certitude.

Le truc, c'est que cette méthode, elle marche surtout pour les gros portefeuilles. Pour les petits investisseurs, c'est une autre paire de manches.

Des alternatives existent

Alors, que faire si la règle des 4% ne vous convient pas ? Plusieurs options s'offrent à vous. D'abord, vous pouvez opter pour un retrait progressif. Ensuite, vous pouvez diversifier vos sources de revenus. Et puis, bien sûr, il y a les bons vieux placements sans risque.

Bref, la règle des 4%, c'est une méthode. Mais ce n'est pas la seule. Et comme toute méthode, elle a ses avantages et ses inconvénients.

Conclusion : à vous de jouer

Alors, la règle des 4%, pour ou contre ? Difficile de trancher. Ce qui est sûr, c'est que cette méthode mérite d'être étudiée. Et puis, comme le disait si bien un certain Warren Buffett : "L'investissement, c'est comme un jardin. Plus vous y mettez d'efforts, plus vous en récoltez."

Alors, prêt à bêcher ?