Le géant américain de la finance en ligne Robinhood a marqué une nouvelle étape dans sa stratégie de diversification vers la finance décentralisée (DeFi) en annonçant le lancement officiel de Robinhood Chain, sa propre blockchain publique. Selon Cryptoast, cette initiative s’inscrit dans un contexte où l’entreprise cherche à élargir son offre au-delà des services traditionnels d’investissement.
Ce qu'il faut retenir
- Robinhood Chain, une blockchain layer 2 construite sur Arbitrum, est désormais opérationnelle après quatre mois de tests.
- Les actions tokenisées de Robinhood, accessibles via son portefeuille numérique dans plus de 120 pays, dont la France, sont pleinement fonctionnelles.
- L’entreprise a également lancé Robinhood Earn, un protocole de prêt décentralisé offrant un rendement annuel de 7% sur le stablecoin USDG.
- Robinhood étend son offre de contrats perpétuels en Europe aux matières premières, ETF et marchés des changes, et prévoit le lancement du trading crypto au Royaume-Uni.
- Cette expansion intervient malgré une restructuration récente ayant entraîné la suppression de 290 postes, soit 10% des effectifs.
Une blockchain dédiée aux actifs tokenisés et à la DeFi
Présentée lors d’un événement organisé à Londres ce mercredi, Robinhood Chain est une blockchain de couche 2 s’appuyant sur la technologie d’Arbitrum, une solution de scalabilité pour Ethereum. Comme le rapporte Cryptoast, cette infrastructure a été conçue pour héberger des actifs tokenisés du monde réel ainsi que des applications de finance décentralisée.
Avec la mise en service du mainnet, les « Stock Tokens » de Robinhood — des actions tokenisées — sont désormais pleinement opérationnelles. Ces actifs numériques sont accessibles via le portefeuille numérique de l’entreprise, Robinhood Wallet, dans plus de 120 pays, incluant la France. L’objectif affiché est de permettre aux utilisateurs d’échanger ces actions 24 heures sur 24, tout en les utilisant comme garantie dans des protocoles de prêt ou des applications DeFi.
Robinhood Earn : un nouveau produit de prêt décentralisé
Parallèlement au lancement de sa blockchain, Robinhood a introduit Robinhood Earn, un service de prêt décentralisé permettant aux utilisateurs de prêter leur USDG, le stablecoin adossé au dollar de l’entreprise. Les fonds sont auto-hébergés dans un portefeuille personnel, avec un rendement annuel estimé à 7%. Cette offre s’ajoute à l’écosystème en pleine expansion de Robinhood dans le domaine de la finance décentralisée.
Une stratégie d’expansion malgré des défis financiers
Robinhood ne se limite pas à sa nouvelle blockchain. L’entreprise a annoncé plusieurs extensions de ses services, notamment l’élargissement de son offre de contrats perpétuels en Europe aux matières premières, aux ETF et aux marchés des changes. Elle prévoit également le lancement du trading crypto au Royaume-Uni et a confirmé la disponibilité de ses services au Canada, suite à l’acquisition de WonderFi.
Autre innovation majeure, Robinhood a dévoilé les Agentic Accounts, des comptes de trading propulsés par l’intelligence artificielle. Ce service permet aux utilisateurs américains éligibles de connecter des modèles d’IA à son infrastructure, afin d’automatiser certaines stratégies d’investissement.
Pourtant, cette phase d’expansion survient dans un contexte économique difficile pour Robinhood. Mi-juin, l’entreprise a annoncé une restructuration majeure, incluant la suppression de 290 postes, soit 10% de ses effectifs. Cette décision fait suite à une chute de 34% de ses revenus liés aux transactions crypto au premier trimestre, passant de 221 à 134 millions de dollars. Le coût de cette restructuration est estimé à 28 millions de dollars.
Malgré ces défis, l’action Robinhood a enregistré une hausse de 5% dans la journée suivant ces annonces. Elle reste cependant environ 30% en dessous de son record historique d’octobre 2021.
Vers un modèle d’ « everything exchange » ?
Avec le lancement de Robinhood Chain et l’ajout de nouveaux produits, Robinhood semble ambitionner de devenir un acteur incontournable de la finance décentralisée, à l’image d’autres plateformes du secteur. Cette stratégie s’inscrit dans une volonté de diversification, après des années marquées par une forte exposition aux marchés traditionnels.
Cependant, cette expansion rapide intervient alors que l’entreprise traverse une période de turbulences. La restructuration en cours et la baisse des revenus crypto soulèvent des questions sur la viabilité à long terme de ce modèle, d’autant que le secteur de la cryptomonnaie reste volatile et hautement concurrentiel.
Pour l’heure, les utilisateurs intéressés par les actions tokenisées ou les services DeFi de Robinhood peuvent accéder à ces fonctionnalités via son portefeuille numérique, disponible dans plus de 120 pays.
Les actions tokenisées de Robinhood, appelées « Stock Tokens », sont des actifs numériques représentant des actions traditionnelles. Elles permettent aux utilisateurs d’échanger ces titres 24 heures sur 24 et de les utiliser dans des applications de finance décentralisée, comme garantie ou pour des prêts. Ces tokens sont accessibles via le portefeuille numérique Robinhood Wallet dans plus de 120 pays, dont la France.
Robinhood Chain est une blockchain layer 2 construite sur Arbitrum, une solution de scalabilité pour Ethereum. Arbitrum permet d’améliorer les performances et de réduire les coûts de transaction, tout en bénéficiant de la sécurité du réseau Ethereum. Ce choix technique vise à offrir une infrastructure optimisée pour les actifs tokenisés et les applications DeFi, comme l’explique Cryptoast.
