SpaceX, la société spatiale et d'intelligence artificielle fondée par Elon Musk, a choisi Goldman Sachs pour piloter son introduction en Bourse, selon Euronews FR. Cette opération, attendue comme l'une des plus importantes de l'histoire, devrait avoir lieu dans le courant de l'année.
Ce qu'il faut retenir
- Goldman Sachs a été sélectionné pour jouer le rôle principal dans l'introduction en Bourse de SpaceX.
- L'introduction en Bourse de SpaceX est attendue pour cette année, avec une valorisation d'au moins 1 250 milliards de dollars.
- Les investisseurs particuliers pourraient bénéficier d'une allocation inhabituellement importante, pouvant aller jusqu'à 30 % des actions de l'IPO.
Les préparatifs de l'IPO
Goldman Sachs se voit attribuer la position de « lead left » sur cette IPO, ce qui signifie qu'elle est principalement chargée de coordonner l'offre, de piloter les relations avec les investisseurs et de contribuer à la fixation du prix final de l'action. La grande banque américaine serait épaulée par Morgan Stanley, Bank of America, Citigroup et JPMorgan Chase.
Ni SpaceX ni Goldman Sachs n'ont confirmé publiquement ces informations, alors que la taille, la valorisation et le calendrier précis de l'IPO restent encore incertains. Pour l'heure, l'introduction est attendue dans le courant de l'année, sur la base d'une valorisation d'au moins 1 250 milliards de dollars, ce qui pulvériserait ainsi tous les records et propulserait d'emblée SpaceX parmi les dix entreprises les plus valorisées au monde en Bourse, devant Tesla, autre société d'Elon Musk.
Les enjeux de l'IPO
L'IPO pourrait aussi faire de Musk le premier « trillionaire » officiellement recensé de l'histoire. Les analystes mettent de plus en plus en avant Starlink comme principal moteur de la valorisation de SpaceX, compte tenu du modèle de revenus récurrents de cette filiale et de sa base d'abonnés en forte croissance à travers le monde.
En février, la société a également racheté xAI, autre entreprise de Musk, dans une opération intégralement payée en actions qui valorisait SpaceX à 1 000 milliards de dollars et xAI à 250 milliards de dollars, créant un ensemble valorisé 1 250 milliards de dollars sur le marché privé et ajoutant une exposition à l'IA à l'offre.
Les conséquences pour les marchés
Une introduction réussie constituerait également un moment important pour les marchés actions mondiaux, qui ont connu ces dernières années un ralentissement du rythme des IPO dans un contexte de taux d'intérêt élevés et de valorisations volatiles dans le secteur technologique. Le fabricant de puces d'IA Cerebras Systems a fait ses débuts au Nasdaq la semaine dernière et a clôturé la séance avec une valorisation d'environ 95 milliards de dollars, alimentant les attentes d'une vague majeure d'introductions en Bourse liées à l'IA cette année.
En conclusion, l'introduction en Bourse de SpaceX, avec Goldman Sachs à la tête, promet d'être un événement majeur pour les marchés financiers et pour l'industrie technologique. Les enjeux sont importants, et les conséquences pourraient être significatives pour les investisseurs et pour l'économie dans son ensemble.
